Aleris International, Inc.
Reconciliación de ingresos (pérdidas) de operaciones continuas
para ganancias antes de intereses, impuestos, depreciación
y amortización (EBITDA) y EBITDA, excluyendo artículos
especiales (1)
(cifras no auditadas)
(en millones)
Para el trimestre Para el semestre
finalizado el 30 finalizado el 30
de junio de junio
2008 2007 2008 2007
Ingresos (pérdidas) de
operaciones continuas $(0,9) $22,7 $(0,3) $(21,7)
Gastos de intereses, netos 55,6 49,3 112,4 99,1
Provisión para (beneficio de)
ingresos por impuestos 1,1 (3,1) 3,1 (5,7)
Intereses minoritarios 0,3 0,2 0,5 0,4
Depreciación y amortización 57,1 41,6 114,1 81,2
EBITDA de operaciones
continuas 113,2 110,7 229,8 153,3
Pérdidas (ganancias) no
realizadas de instrumentos
financieros derivados (21,8) (38,3) (77,4) (40,3)
Reestructuración y otras cargas 4,2 1,6 13,7 8,8
Impacto de activos registrados
adquiridos al justo valor 5,9 19,5 12,1 75,2
Tasa y gastos de gestión de
patrocinio 2,2 2,3 4,5 4,6
Gastos de compensación
basados en existencias 0,8 1,1 1,8 1,8
Ganancias en extinción
inicial de la deuda - - (0,6) -
EBITDA de operaciones
continuas, excluyendo
artículos especiales $104,5 $96,9 $183,9 $203,4
(1) Vea la nota 1 en la página 2.
Aleris International, Inc.
Reconciliación de flujo de efectivo libre para flujo de efectivo
de actividades operativas de operaciones continuas
(cifras no auditadas)
(en millones)
Para el trimestre Para el semestre
finalizado el 30 finalizado el 30
de junio de junio
2008 2007 2008 2007
Flujo de efectivo libre $68,4 $101,0 $(144,8) $153,5
Aumento (disminución) del
capital circulante neto (2,7) (48,6) 245,8 (37,4)
Gastos de capital 38,8 44,5 82,9 87,3
EBITDA de operaciones
continuas, excluyendo los
artículos especiales 104,5 96,9 183,9 203,4
Ganancias no realizadas en
instrumentos financieros
derivados 21,8 38,3 77,4 40,3
Ganancias en la extinción
inicial de la deuda - - 0,6 -
Reestructuración y otras cargas (4,2) (1,6) (13,7) (8,8)
Impacto de activos registrados
adquiridos a su justo valor (5,9) (19,5) (12,1) (75,2)
Tasa y gastos de gestión de
patrocinio (2,2) (2,3) (4,5) (4,6)
Gastos de compensación de
existencias (0,8) (1,1) (1,8) (1,8)
EBITDA de operaciones
continuas 113,2 110,7 229,8 153,3
Gasto por intereses, neto (55,6) (49,3) (112,4) (99,1)
(Provisión para) beneficios
de impuestos de ingresos (1,1) 3,1 (3,1) 5,7
Depreciación y amortización (57,1) (41,6) (114,1) (81,2)
Interés minoritario, neto de
provisión para impuestos de
ingresos (0,3) (0,2) (0,5) (0,4)
Ingresos (pérdidas) de
operaciones continuas (0,9) 22,7 (0,3) (21,7)
Depreciación y amortización 57,1 41,6 114,1 81,2
Provisión para (beneficio de)
impuestos de ingresos
diferidos 2,4 (5,1) 5,5 (5,8)
Reestructuración y otras cargas:
Cargas 4,2 1,6 13,7 8,8
Pagos (12,1) (3,0) (16,3) (9,1)
Gastos de compensación de
existencias 0,8 1,1 1,8 1,8
Pérdidas (ganancias) no
realizadas en instrumentos
financieros derivados (21,8) (38,3) (77,4) (40,3)
Cargas de no efectivo relativas
a aumentar el valor de
inventario - 1,5 0,3 44,6
Otras cargas de no efectivo 4,7 2,8 7,5 5,8
Cambio neto en activos y
pasivos operativos (46,5) 66,2 (236,8) 25,2
Efectivo utilizado por
actividades operativas de
operaciones continuas $(12,1) $91,1 $(187,9) $90,5
Reconciliación de ingresos por segmento a ingresos por segmento
excluyendo artículos especiales y
EBITDA por segmento excluyendo artículos especiales
(cifras no auditadas)
(en millones)
Para el trimestre Para el semestre
finalizado el 30 finalizado el 30
de junio de junio
2008 2007 2008 2007
Productos laminados y extruidos
mundiales
Ingresos de segmento $40,7 $32,0 $54,9 $49,9
Ajustes contables de compras 6,7 19,8 13,5 72,0
Ingresos de segmento,
excluyendo artículos
especiales 47,4 51,8 68,4 121,9
Depreciación y amortización 42,3 34,2 85,4 66,5
EBITDA del segmento,
excluyendo artículos
especiales $89,7 $86,0 $153,8 $188,4
Reciclaje mundial
Ingresos de segmento $31,6 $24,8 $50,8 $40,9
Ajustes contables de compras (0,8) (0,3) (1,4) 3,2
Ingresos de segmento,
excluyendo artículos
especiales 30,8 24,5 49,4 44,1
Depreciación y amortización 13,2 6,8 26,0 13,3
EBITDA de segmento,
excluyendo artículos
especiales $44,0 $31,3 $75,4 $57,4
Reconciliación de pérdida pro forma de operaciones continuas a
EBITDA pro forma de operaciones continuas y
EBITDA ajustado pro forma de operaciones continuas (1)(2)
(en millones)
Para los doce meses
finalizados el
30 de junio de 2008
Pérdida pro forma de operaciones continuas (3) $(62,9)
Gastos de intereses, netos 224,6
Impuestos por ingresos (81,6)
Intereses minoritarios 0,2
Depreciación y amortización 222,3
EBITDA pro forma de operaciones continuas 302,6
Pérdidas no realizadas de instrumentos financieros
derivados (41,1)
Reestructuración y otras cargas 37,7
Impacto de activos registrados adquiridos al justo valor 40,9
Tasa y gastos de gestión de patrocinio 9,3
Gastos de compensación basados en existencias 3,9
Ganancias en extinción inicial de la deuda (0,6)
Sinergias estimadas - Corus Aluminum 7,0
Sinergias estimadas - Wabash Alloys 15,0
Sinergias estimadas - EKCO Products 1,0
Sinergias estimadas - AE/HT 3,0
Ahorro de costes- cierre de plantas 14,0
EBITDA pro forma ajustado de operaciones continuas $392,7
(1) Vea la nota 1 en la página 2.
(2) Representa información financiera pro forma no auditada para los doce
meses finalizados el 30 de junio de 2008 y presenta los resultados de
operaciones combinados de la compañía como si las adquisiciones de
Wabash Alloys y EKCO Products se hubiesen producido el 1 de abril de
2007. La cifra EBITDA pro forma ajustada de las operaciones continuas
incluye ahorros de sinergia esperados de las adquisiciones de Corus
Aluminum, Wabash Alloys, EKCO Products, AE Products y HT Aluminum así
como del ahorro de costes esperado del cierre de plantas como se
permite por el acuerdo de préstamo a plazo de la compañía. La
información pro forma no auditada no es necesariamente indicativa de
los resultados consolidados de operaciones que se habrían producido
si las adquisiciones de Wabash Alloys y EKCO Products se hubiesen
hecho al comienzo del período presentado o los resultados futuros de
las operaciones combinadas.
(3) La pérdida pro forma de operaciones continuas de 62,9 millones de
dólares estadounidenses de la pérdida histórica de Aleris de
operaciones continuas de 71,5 millones de dólares estadounidenses,
los ingresos netos históricos de Wabash Alloys de 0,9 millones de
dólares estadounidenses y ajustes pro forma de 9,5 millones de
dólares estadounidenses. Los ingresos netos de Wabash Alloys son una
estimación y se basan en información financiera estimada ofrecida por
la dirección de esa entidad.
(Logo: http://www.newscom.com/cgi-bin/prnh/20050504/CLW056LOGO )
Página web: http://aleris.com
Sean M. Stack, Aleris International, Inc., +1-216-910-3504. Photo: NewsCom: http://www.newscom.com/cgi-bin/prnh/20050504/CLW056LOGO, AP Archive: http://photoarchive.ap.org, PRN Photo Desk, photodesk@prnewswire.com
