VANCOUVER, Canadá, May 8 /PRNewswire/ --
Puntos destacados
-- Los accionistas de Inco recibirán 78,50 dólares canadienses por acción en efectivo o en acciones: 28,00 dólares canadienses en efectivo y 0,6293 de una acción clase B de Teck Cominco a pro-rateada en su totalidad
-- La combinación de Teck Cominco e Inco creará una diversificada compañía de explotación minera con sede en Canadá con fuerza financiera para beneficiarse de su cartera de activos de clase mundial
-- La nueva Teck Cominco tendrá posiciones líderes en el mercado en zinc, níquel y carbón metalúrgico y una presencia significativa en cobre, oro y otras materias primas
-- La nueva Teck Cominco tendrá una cartera ampliada de activos de larga vida y bajo coste, un perfil de crecimiento secuenciado y una capacidad sustancial para financiar el crecimiento internamente
-- La oferta representa una prima de 27,8% y 20,1% para el precio medio por volumen al día 30 y el precio de cierre, respectivamente, de las acciones de Inco a 5 de mayo de 2006
-- Se espera que la transacción aumente las ganancias de Teck Cominco y el flujo de efectivo por acción
Teck Cominco Limited (TSX: TEK.MV.A y TSX: TEK.SV.B) anunció hoy que hará un efectivo de 17.800 millones de dólares canadienses y una oferta de acciones para adquirir todas las acciones destacadas de Inco Limited, dependiendo de que Inco complete su oferta de adquisición de Falconbridge Ltd. Los accionistas de Inco recibirán 78,50 dólares canadienses por acción común en efectivo o acciones: 28,00 dólares canadienses en efectivo y 0,6293 de una acción clase B de subordinación al voto de Teck pro-rateada en su totalidad. La combinación empresarial, con un valor empresarial pro forma de aproximadamente 35.000 millones de dólares canadienses creará una diversificada compañía de explotación minera con sede en Canadá con posiciones líderes en el mercado de zinc, níquel, carbón metalúrgico y una presencia significativa en el de cobre, oro y otras materias primas. La oferta representa una prima de 27,8% y 20,1% para el precio medio por volumen al día 30 y el precio de cierre, respectivamente, de las acciones de Inco en la bolsa de valores de Toronto a 5 de mayo de 2006.
Donald R. Lindsay, director general y consejero delegado de Teck Cominco, dijo: "Esta combinación de dos grandes compañías de explotación minera creará un fuente de energía canadiense en el panorama mundial, con las capacidades financieras y administrativas necesarias para beneficiarse de la cartera existente de operaciones de larga vida y bajo coste y su cartera única de proyectos de desarrollo de clase mundial. Estas mismas fuerzas permitirán a la nueva Teck Cominco competir y desarrollar la próxima generación mundial de activos de explotación minera".
La nueva Teck Cominco será:
-- La nueva compañía minera líder en el mundo en el mercado del zinc - La segunda compañía minera del mundo en el mercado del níquel
-- Mediante su interés en Elk Valley Coal, el segundo productor mundial de carbón coque duro transportado por mar - El mayor productor mundial de indio - Un importante productor de cobre, oro, plata, platino, paladio, cobalto y molibdeno y metales específicos - Un participante importante en las arenas petrolíferas de Canadá
Lindsay dijo: "Esperamos que el nuevo potencial de generación de efectivo de Teck Cominco proporcione una financiación interna sustancial para el desarrollo de sus activos de crecimiento complementarios. Combinaremos dos fuertes equipos de administración. Liderarán la integración de la fuerza laboral global de la compañía. Trabajaremos estrechamente con los socios de Inco, en particular en PT Inco y Goro, así como con las comunidades aborígenes, los oficiales de gobierno y otros accionistas para dar cuenta de los beneficios de esta transacción".
Norman B. Keevil, presidente de Teck Cominco, dijo: "Durante los años, Teck Cominco, ha crecido gracias a la ejecución de transacciones estratégicas que han creado un importante valor de participación. La compañía que se creará mediante esta transacción hace realidad nuestra visión de crear una compañía de explotación minera líder a nivel global con sede en Canadá".
Según las condiciones de la oferta, los accionistas de Inco tendrán derecho a elegir entre 78,50 dólares canadienses en efectivo o 0,9776 de una acción de clase B con subordinación de voto de Teck Cominco más 0,05 dólares canadienses para cada acción Inco, sujetos a pro-rateo basado en el cantidad máxima de efectivo y las acciones de clase B de subordinación de voto de Teck Cominco ofrecidas. La cantidad máxima de efectivo que pagará Teck Cominco se abonará conforme a la oferta es de 6.360 millones de dólares canadienses y el número máximo de acciones de subordinación de voto de clase B que Teck Cominco emitirá conforme a la oferta es de aproximadamente 143 millones. Suponiendo el pro-rateo total de estas cantidades máximas, esto resultaría en 28,00 dólares canadienses en efectivo y 0,6293 de una acción de Teck Cominco de subordinación de voto de clase B por acción común de Inco.
Teck Cominco ha estado considerando la posible combinación de Teck Cominco e Inco durante algún tiempo. El año pasado, antes de que fuese anunciada la transacción propuesta de Inco/Falconbridge, Teck Cominco mantuvo negociaciones y correspondencias con Inco en las que Teck Cominco proponía una combinación de Teck Cominco e Inco en una base por la que los accionistas de Inco recibirían una prima por sus acciones. Aquellas discusiones no dieron sus frutos. En octubre, Inco anunció su oferta de adquisición de Falconbridge y el acuerdo de apoyo. Teck Cominco posee aproximadamente 8,9 millones de acciones comunes de Inco, incluyendo las acciones de 5,1 millones prometidas como aval para los bonos intercambiables de Inco para Teck Cominco para 2021.
Lindsay dijo: "Nuestra oferta presenta una atractiva oportunidad para los accionistas de Inco en comparación con la transacción Inco/Falconbridge. La sensación de mercado indica que el precio requerido para adquirir Falconbridge podría ser materialmente más alto que la actual oferta de Inco. En el marco de nuestra oferta, los accionistas de Inco recibirán una prima significativa para sus acciones Inco, en lugar de que su compañía abone una prima para adquirir Falconbridge. También se beneficiarán de una oportunidad de participar en una compañía grande y diversificada con una sólida hoja de balance, un mejorado beneficio de dividendos y un importante potencial de crecimiento. Inicialmente nos dirigimos a sinergias administrativas y operativas de más de 150 millones de dólares canadienses anualmente, y una vez logradas estas seguiremos aumentando nuestros objetivos. Además, la tecnología hidrometalúrgica CESL patentada por Teck Cominco tiene el potencial necesario para producir sinergias adicionales significativas en las operaciones de Inco".
Lindsay añadió que: "Para los accionistas de Teck Cominco, esta transacción aumentará las ganancias y el flujo de efectivo por acción y creará un valor de participación sustancial a largo plazo mediante una escala, diversificación y crecimiento aumentados".
Teck Cominco financiará la parte de efectivo de la oferta utilizando sus recursos de efectivo y una instalación puente de apoyo.
(CONTINUA)
